Sa'će Ćaceša Smrdić da pohapsi tužioce koji su im odredili pritvor. 🤪

Me parece: increíble que tenga que mencionar a FACUA o la posibilidad de una denuncia para que me den en CACESA información relevante.

🚨 DDoS Alert: 🇵🇱

BD Anonymous claims to have targeted the website of CACESA (cacesa.es).

Nice takeover by $CTT.LS announced yesterday morning. Market today seems to figure out why this was a good idea. Details:
eco.sapo.pt/2024/12/19/c...

#TaldePrivateEquity y #KCE venden su participación mayoritaria en #CACESA, líder en #aduanas e-commerce de la #UniónEuropea
tinyurl.com/44m3kf8u

🚨 DDoS Alert 🚨

NoName claims to have targeted multiple websites in Spain.

- Canal de Isabel II
- Ports of Las Palmas
- Autoridad Portuaria de Cartagena
- S2GRUPO
- CACESA

🚨 DDoS Alert 🇪🇸

NoName claims to have targeted multiple websites in Spain.

- Canal de Isabel II
- Ports of Las Palmas
- S2GRUPO
- Metro Bilbao S.A.
- CACESA

Note: Läste lite snabbt, >100m EBIT (före engångsposter) guidningen avser organisk tillväxt, beroende på när Cacesa konsolideras kan vi addera ca 16-20m EBIT till. Det innebär minst 17% organisk tillväxt i EBIT.

5/X

Ska bli väldigt intressant att se hur bolaget skalar upp sin verksamhet tillsammans med DHL i Spanien och konsolideringen av Cacesa som stärker bolagets position samt logistiknätverk. 2025 och 2026 kommer bli två transformativa år.

11/X
Cacesa är främst involverad i tullhantering, en väldigt lönsam business men har även intäkter från freight-forwading där de egentligen agerar mellanhand i frakbeställning.

Anledningen bakom förvärvet är lätt att förstå, de stärker sin närvaro i spanien och etablerar sig inom cross-border.

4/X
Banco CTT levererar ca 130m i omsättning för helåret och ca 26m i EBIT. Q4 visade 33,6m i oms. och 8m i EBIT

Totalt för 2024 redovisar bolaget då en omsättning på 1107mEur och 74m i EBIT. För 2025 guidar bolaget norr om 100m i EBIT, vilket jag tror är lågt räknat givet förvärvet av Cacesa.

No hace falta más que ver las valoraciones de CACESA para sospechar que lo mismo estoy siendo víctima de una estafa.

¿Alguien puede decirme a dónde dirigirme para que me envíen ya mi puto pedido de menos de 120 euros que está retenido por una empresa privada por la puta cara? 😭😭

El 28 de noviembre me compré un pintalabios chino precioso porque me quise dar un lujo. El 8 de diciembre llegó a España. La empresa CACESA me avisa de que lo tiene retenido Aduanas, pero Aduanas dice que no lo han retenido. CACESA insiste en que sigue retenido por orden de Aduanas.

17/X
Kollar vi på värderingen är SOTP troligen en enkel väg att gå, men bolagets bankverksamhet kladdar ner balansräkningen samtidigt som JV strukturen kräver en del justeringar.

Men räknar man in Cacesa och dess synnergier tror jag på EBIT om ca 76mEUR 2025 och ca 101mEUR 2026.

12/X
Cross-border frakt i regionen förväntas växa tvåsiffrigt kommande 3-5 åren, tillsammans ser jag CTT och Cacesa kunna ta marknadsandelar i regionen.

10/X
Förvärv av Cacesa:

91m Enterprise Value
5,5x EV/EBIT (bakåtblickande)
18-20% ebit-marginal
104 mEUR rev (2024/06/30)

Initial förväntas bolaget bidra positivt med +12% EPS eller +20% om man inkluderar kostnadssynergier omkring +5m EBIT.

Lucro dos CTT sobe 12% para 22 milhões até junho. Cacesa estreia-se no negócio de encomendas